外汇交易中什么是杠杆?运用杠杆的方法

什么是杠杆(leverage)?


外汇交易中存在各种专门用语,杠杆也是其中之一,是开始进行外汇交易时应记住的专门用语。本文将详细介绍有关杠杆的必要知识。

杠杆的意思


所谓的杠杆,就是可以从事比担保的保证金大好几倍交易的机制。直译起来称作「杠杆原理」。正常状况下,在存入1万美元时只能进行1万美元单位的交易。但若使用10倍杠杆,1万美元的担保就能进行10万美元单位的交易。只需少量的保证金即可进行大额的交易,这是杠杆的最大特徴。

进行杠杆交易的方法与设定方法


相信有很多交易者会询问「杠杆该怎么设定?」。不过,杠杆不是以设定的方式,而是以相对于自己持有仓位的实效杠杆来显示。例如1美元=100日圆时,相对于10万美元的保证金,进行10万美元单位的交易时,实效杠杆为1倍。因此,杠杆不是以设定的方式,而是视相对于自己存入的保证金所持仓位量来决定。

 


杠杆的优点


杠杆的优点如下。●少额也能交易

少额也能交易


以杠杆方式交易,即可以小额资金开始交易。开始进行外汇交易所需的保证金额需视最小交易单位而异。必要保证金的计算式如下。●货币单位(1,000货币、10,000货币)÷杠杆 但若使用杠杆时,即可进行200倍投资,也就是只需5美元的小额的保证金即可展开交易。如此运用杠杆,即使小额也能开始进行外汇交易。杠杆1倍时的计算式

具有提高资金效率的效果


提高杠杆倍数,资金效率也就同步提高。所谓的资金效率,就是资金的增加速度。例如,我们来比较在1美元100日圆时,以1,000美元的保证金进行杠杆10倍的交易,以及以相同条件进行杠杆200倍的交易时的情形。

【1美元100日圆时以1,000美元的保证金进行交易时】

杠杆(leverage) 可持有的仓位量 以1美元105日圆平仓时的利益
200倍 200,000美元 10,000美元
手动 10,000美元 500美元

 

※上表为单纯计算方式,因此不包含点差和隔夜利息。请纯粹当作参考。

从这里可以看出杠杆200倍与10倍的获利差距约为9,500美元。杠杆的倍率越高,获利也越高,资金效率也更好。但是杠杆越高,相对地产生大额损失的风险也升高,因此不建议没头没脑地加大倍率。


杠杆的缺点与风险(危险性)


相对于杠杆具有可从少额开始交易以及具有提高资金效率效果的的优点,杠杆也具有造成大笔损失的风险与危险性。尤其是以高杠杆交易时,交易成功也能获得相对的大幅获利,但是失败时也会相对蒙受大笔损失。需记住尤其是高杠杆的交易是一种高风险高获利的交易。


巧妙运用杠杆的方法


杠杆具有各种好处,相对地也具有风险与危险性。这里详细介绍投资新手如何巧妙运用杠杆的方法。

存入较充裕的保证金


运用杠杆进行交易时,关键在于需准备充裕的保证金。因为若必要保证金刚刚好没有多余,就会升高强制平仓(loss cut)的风险。强制平仓是指强制将仓位平仓(结算)的情形。

投资新手建议以低杠杆交易


建议投资新手刚开始先以低杠杆进行交易。对外汇交易了解不深的投资新手,即使一开始就进行高杠杆的交易,也只会增加风险,可能遭受庞大损失。一般来说,外汇交易即使是资深交易者也会出现损失,所以投资新手不可太天真以为马上就能赚钱。先从低杠杆开始交易,先熟悉外汇交易以后再说。

OANDA提供最高200倍杠杆,但是并不是说一直都是以200倍杠杆交易。如上面所写的杠杆计算方法:

请参考以下的表格 100,000美元的杠杆为200倍,而10,000美元的杠杆为20倍。

交易量 保证金 杠杆的倍数
100,000 美元 500美元 200倍
10,000 美元 500美元 20倍

 

再看一下下面的表格。交易量同为100,000美元,保证金分别为50美元与500美元。这时,50美元的杠杆为200倍,500美元则为20倍。

交易量 保证金 杠杆的倍数
100,000 美元 50美元 200倍
100,000 美元 500美元 20倍

 

也就是说,建议投资新手使用低杠杆交易的意思是,「以小额交易量或多的保证金,保持低杠杆来习惯杠杆交易规则」。

Author: boll